• Банк предоставляет долгосрочное финансирование (5-10 и более лет)
• ЕБРР привлекает в свои проекты другие банки (в частности, в рамках синдикации), фонды прямых инвестиций, стратегических партнеров, глобальных лидеров отраслей
• Благодаря наличию представительств во всех федеральных округах Российской Федерации и почти 20-летней историей операций в России, ЕБРР обладает глубоким знанием российской экономики
• Банк помогает клиентам достичь более высокой эффективности операций, работает над оптимизацией корпоративной, финансовой структуры. При этом привлекаются лучшие отечественные и зарубежные консультанты. Также ЕБРР предлагает клиентам бесплатно провести аудит энергоэффективности.
• ЕБРР предлагает финансовые решения, максимально отвечающие потребностям клиентов:
  1. Инструмент: Банк может предоставлять не только обеспеченные кредиты, но и инвестиции в акционерный капитал, субординированные и необеспеченные кредиты, лизинг, торговое финансирование, гарантии. Также может рассматриваться комбинация инструментов. Выбор инструмента определяется особенностями каждого конкретного проекта;
  2. График платежей: в зависимости от инструмента есть возможность структурировать выплату предоставленного финансирования различными способами. Погашение тела кредита может быть распределено равномерно или перенесено на конец срока. Также возможна отсрочка погашения на период строительства;
  3. Валюта: в зависимости от потребностей клиента финансирование может быть предоставлено в рублях, долларах или евро. Процентная ставка может быть зафиксирована, что приобретает особую ценность при низких уровнях плавающей ставки (Libor, Euribor и Mosprime).

Банк международных расчетов. Международная финансовая корпорация. Международная ассоциация развития

Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) создан в 1990 г., местонахождение - Лондон. Главная цель ЕБРР - способствовать переходу к рыночной экономике в государствах бывшего СССР, странах Центральной и Восточной Европы. ЕБРР кредитует проекты лишь в определенных пределах.

Ресурсы ЕБРР формируются по аналогии с МБРР. Однако доля оплаченного акционерного капитала ЕБРР выше (30% по сравнению с 7%). Неоплаченные акции могут быть при необходимости востребованы, но обычно используются как гарантия при привлечении заемных средств на мировом кредитном рынке.

ЕБРР специализируется на кредитовании производства "включая проектное финансирование), оказании технического содействия реконструкции И развитию инфраструктуры (включая экологические программы), инвестициях в акционерный капитал, особенно приватизируемых предприятий. Преимущественные сферы деятельности ЕБРР, в т.ч. в России, - финансовый, банковский секторы, энергетика, телекоммуникационная инфраструктура, транспорт, сельское хозяйство. Большое внимание уделяется поддержке малого бизнеса. Как и другие международные финансовые институты, ЕБРР предоставляет консультативные услуги при разработке программ развития с целевыми инвестициями. Одна из стратегических задач ЕБРР - содействие приватизации, разгосударствлению предприятий, их структурной перестройке и модернизации, а также консультации по этим вопросам.

Европейский инвестиционный банк (ЕИБ, Люксембург) предоставляет кредиты на срок от 7 до 20 лет, а развивающимся странам - до 40 лет. Цель ЕИБ - развитие отсталых регионов стран ЕС, реконструкция предприятий, создание совместных хозяйственных объектов, развитие приоритетных отраслей.

Особое место среди международных валютно-кредитных организаций занимает Банк международных расчетов (БМР, Базель, 1930). По существу, это банк центральных банков (34 страны, в т.ч. Россия с 1996). БМР содействует их сотрудничеству, принимает их депозиты и предоставляет кредиты.

МФК создана в 1956 г. Она стимулирует направление частных инвестиций в промышленность развивающихся стран для роста частного сектора.

Кредиты предоставляются наиболее рентабельным предприятиям на срок до 15 лет (в среднем от 3 до 7 лет). Специфика кредитов МФК заключается в отсутствии требования правительственных гарантий, в отличие от МБРР и MAP, т.к. частный капитал стремится избежать государственного контроля. Кроме того, МФК с 1961 г. имеет право непосредственно инвестировать средства в акционерный капитал предприятий с после-

дующей перепродажей акций частным инвесторам. В этом проявляется присущая группе Всемирного банка тенденция сотрудничества, а не конкуренции с частными инвесторами.

MAP создана в 1960 г. Предоставляет льготные беспроцентные кредиты на срок 35-40 лет наименее развитым странам - членам МБРР, взимает лишь комиссию в размере Ъ-Л% на покрытие административных расходов. Цель этих кредитов - поощрение экспорта товаров из развитых стран в беднейшие страны. Специфика деятельности MAP заключается в координации деятельности с МБРР и совместном кредитовании проектов.

Тем самым совмещаются потоки льготных государственных кредитов как формы экономической помощи и более дорогих частных ссудных капиталов.

Европейский банк реконструкции и развития был создан в 1991 году, когда в государствах Центральной и Восточной Европы рушился коммунистический строй и страны бывшего советского блока нуждались в поддержке для создания нового частного сектора в условиях демократии. Сегодня инвестиционные инструменты ЕБРР используются в целях становления рыночной экономики и демократии в 29 странах - от Центральной Европы до Центральной Азии.

ЕБРР является крупнейшим инвестором в регионе, и помимо выделения своих средств привлекает значительные объемы прямых иностранных инвестиций. Его владельцами являются 60 стран и две международные организации. Однако, хотя его акционерами и являются представители государства, ЕБРР вкладывает капитал главным образом в частные предприятия, как правило, совместно со своими коммерческими партнерами.

Он осуществляет проектное финансирование банков, предприятий и компаний, вкладывая средства как в новые производства, так и в действующие фирмы. Он также работает с государственными компаниями в целях поддержки процессов приватизации и структурной реорганизации на них, а также совершенствования коммунального хозяйства. ЕБРР использует установившиеся у него тесные связи с правительствами стран региона в целях реализации курса на создание благоприятных условий для предпринимательской деятельности.

Устав ЕБРР предусматривает его деятельность только в тех странах, которые привержены принципам демократии. Забота об окружающей среде является составным элементом надежно работающей системы корпоративного управления и фигурирует во всех инвестиционных операциях ЕБРР.

Во всех своих инвестиционных операциях ЕБРР должен:

• способствовать становлению в стране полноценной рыночной экономики, т.е. обеспечивать эффект воздействия на процесс перехода;
• брать на себя риски в целях оказания содействия частным инвесторам, но при этом не вытесняя их с рынка;
• применять рациональные принципы ведения банковской деятельности.

С помощью своих инвестиций ЕБРР содействует:

• проведению структурных и отраслевых реформ;
• развитию конкуренции, приватизации и предпринимательства;
• укреплению финансовых организаций и правовых систем;
• развитию необходимой инфраструктуры для поддержки частного сектора;
• внедрению надежно работающей системы корпоративного управления, в том числе и в целях решения природоохранных проблем.

Являясь катализатором перемен, Европейский банк реконструкции и развития стимулирует софинансирование и привлечение прямых иностранных инвестиций, волекает отечественный капитал и оказывает техническое содействие.

Управление и организационная структура ЕБРР

Осуществление всех полномочий ЕБРР возложено на Совет управляющих, в состав которого каждый акционер назначает своего управляющего, как правило, министра финансов или лицо, занимающее аналогичную должность. Большинство своих полномочий Совет управляющих передоверил Совету директоров, отвечающему за руководство общей деятельностью и реализацию директивных документов ЕБРР.

Совет управляющих выбирает Президента, который является законным представителем ЕБРР. Президент осуществляет оперативное управление деятельностью ЕБРР согласно указаниям Совета директоров.

География деятельности ЕББР

География деятельности ЕББР - Азербайджан, Албания, Армения, Беларусь, Болгария, Босния и Герцеговина, Македония, Венгрия, Грузия, Казахстан, Кыргызстан, Латвия, Литва, Молдова, Польша, Российская Федерация, Румыния, Словацкая Республика, Словения, Таджикистан, Туркменистан, Узбекистан, Украина, Хорватия, Чешская республика, Эстония.

ЕБРР финансирует различные отрасли. Не финансируется следующие виды деятельности:

1. оборонная промышленность;
2. табачная промышленность;
3. производство средств, запрещенных международным правом;
4. игорный бизнес;
5. производства и процессы, оказывающие отрицательное воздействие на окружающую среду.

Особые требования к получателю финансирования:

• Проект в частном секторе.
• Наличие высокой степени мотивации и опыта работы руководства.
• Крайне желательно участие отечественных инвесторов в акционерном капитале предприятия.
• Наличие зарубежного стратегического партнера не требуется, однако может повысить шансы утверждения инвестиционного проекта.

Доля ЕБРР в финансируемом проекте обычно составляет 25-30%, но может быть увеличена до 49% в краткосрочном плане. Как правило, в рамках одного инвестиционного проекта Банк стремится сочетать обе формы финансирования и предоставляет не более двух третей требуемой суммы в форме заемных средств и не менее одной трети - в виде акционерного капитала.

Ставка процента по кредиту может быть как плавающей, так и фиксированной. Кредитная маржа отражает как страновые, так и коммерческие риски и соответствует конъюнктуре рынка синдицированных кредитов. Погашение основного долга обычно производится по частям равными долями каждые полгода. В соответствии с коммерческой практикой, при подписании кредитного соглашения удерживается разовый сбор на покрытие административных расходов, понесенных банком при подготовке проекта.

Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) был создан в1991 году специально для оказания помощи странам Центральной и Восточной Европы и бывшего СССР на этапе рыночных преобразований. Местопребывание – г. Лондон (Великобритания).

Учредителями ЕБРР первоначально были 40 стран, в том числевсе европейские страны, США, Канада, Мексика, Марокко, Египет, Израиль, Япония, Новая Зеландия, Австралия, Южная Корея, а также Европейский союз (ЕС) и Европейский инвестиционный банк (ЕИБ). В настоящее время акционерами ЕБРР являются 60 стран, в том числе европейские страны, ЕС и ЕИБ. Каждая страна-участница ЕБРР имеет определенную квоту.При этом эти государства закрепив за собой доминирование в ЕБРР, установили в его уставе, что 50% плюс 1 акция должны принадлежать западноевропейским странам, которые именуются «странами группы А». Акционерный капитал составляет 10 млрд. евро и разделен на 1 млн.акций номинальной стоимостью 10 000 евро.

Руководящими органами ЕБРР являются Совет управляющих и Совет директоров. Каждый член банка представлен министром финансов либо председателем центрального банка в Совете управляющих и Совете директоров. Председатель Совета управляющих избирается ежегодно.

Президент ЕБРР, избираемый Советом управляющих на четыре года, является официальным представителем банка, он также возглавляет его постоянно действующий исполнительный орган. Президент председательствует на заседаниях Совета директоров, но не участвует в голосовании, однако при одинаковом количестве голосов его голос является решающим.

Основной целью ЕБРР является содействие переходу к открытой экономике, ориентированной на рынок, а так же развитию частной и предпринимательской инициативе в странах Центральной и Восточной Европы, приверженных принципам многопартийной демократии, плюрализма и рыночной экономики.

ЕБРР работает исключительно на коммерческих началах.Сильными сторонами Банка являются широкий ассортимент инструментов финансирования и высококвалифицированные специалисты, что дает ему возможность работать, как в государственном, так и в частном секторах. При этом 60% своих средств Банк направляет в частный сектор и 40% - в государственный сектор. ЕБРР на проекты в частном секторе предоставляет не более двух третей суммы заимствуемых средств и не менее одной трети акционерного капитала. Банк финансирует, прежде всего, платежеспособные предприятия частного сектора, потребности которых не могут быть в полной мере удовлетворены за счет рынка. ЕБРР финансирует до35% всех издержек по проекту, осуществляемому с нуля, или 35% объема долгосрочной капитализации уже действующей компании. От других участников софинансирования обычно требуются дополнительные средства. Каждый проект оценивается с точки зрения соответствующей страновой стратегии. Страновые стратегии утверждаются акционерами ЕБРР, ложатся в основу банковских операций и определяют приоритетность конкретных направлений деятельности.

Осуществляя кредитную деятельность, ЕБРР:

s использует разнообразные инструменты для гибкого кредитования на основе общепринятых в разных странах стандартов банковской деятельности;

s гармонично сочетает реализацию задач, намеченных стратегией операций по секторам, с непредусмотренными стратегией операциями, поддерживающими инициативы частного сектора;

s сотрудничает с частными инвесторами, их консультантами, а также с коммерческими банками;

s сотрудничает с правительствами в осуществлении долгосрочных планов развития;

s осуществляет взаимодействие с международными финансовыми организациями;

s гармонично сочетает межгосударственный и региональный подходы;

s стремится обеспечить сохранение и улучшение окружающей среды.

ЕБРР предоставляет кредиты, условия которых учитывают конкретные требования проекта. Банк может взять кредитный риск либо полностью на свой баланс, либо синдицировать его часть на рынке. Кредит может обеспечиваться активами спонсора и/или быть конвертирован в акции, или предусматривать участие в акционерном капитале. Банк выдает кредиты и требует их возврата в любой из конвертируемых валют. В настоящее время ЕБРР фондирует кредиты или привлекает для них средства в ряде национальных валют.

ЕБРР помимо предоставления кредитов привлекает значительные объемы прямых иностранных инвестиций, содействует развитию предпринимательства и переходу к рыночной экономике.Являясь катализатором перемен, ЕБРР стимулирует софинансирование и привлечение прямых иностранных инвестиций, привлекает отечественный капитал и оказывает техническое содействие.

Таким образом, финансирование Европейский банк развития и реконструкции зависит от конкретного проекта и предоставляется как на укрепление финансовых институтов или структурной реорганизации крупных компаний, развития малого бизнеса, которые играют важную роль в развитии частного сектора. Крупные инвестиции или инфраструктурные проекты финансируются Банком напрямую, зачастую совместно с партнерами. Банк стремится в первую очередь помогать компаниям, испытывающим трудности с получением финансирования из других источников.

Европейский банк реконструкции и развития был создан в период распада коммунистического режима в Восточной Европе, в 1991 году. В тот период бывшие государства Советского Союза остро требовали поддержки для формирования обновленного частного сектора при царящей демократии. В настоящий момент инструменты ЕБРР эффективно используются для становления рыночной экономики и для адаптации к демократии в 34 государствах, расположенных по всему миру.

Основные направления деятельности ЕБРР

Европейская организация работает только в коммерческих целях, благотворительность не входит в ее задачи. ЕБРР проекты кредитует только конкретные. Помимо целевого кредитования, банк проводит прямые инвестиции, оказывает техническую поддержку. Уставной капитал финансового учреждения приравнивается к 10 миллиардам долларов, а уровень ЭКЮ соответствует 12 миллиардам долларов. Контрольный пакет акций организации (51%) является собственностью стран ЕС. Взносы в организации принимаются в любой свободно конвертируемой валюте. Основные цели, ради которых изначально формировался Европейский банк реконструкции и развития, - это:

• Финансирование поставок автомобильного транспорта.
• Финансирование и поставки оборудования.
• Оказание технической помощи государственным и коммерческим структурам, предприятиям.
• Кредитование частного сектора, на которое приходится порядка 60% от общего размера предоставленных ссуд.

Тонкости работы ЕБРР

В качестве расчетной единицы банка используется американский доллар и ЭКЮ вместе с японской иеной. Отделения финансового гиганта открываются и предоставляют полный комплекс услуг во всех странах, которые принимали участие в учреждении института. Офисы работают на территории России и Украины. Банк тщательно контролирует целевое использование всех средств, которые он предоставляет в качестве ссуд. Помимо финансирования, Международный банк выдает рекомендации и организовывает самые разнообразные курсы по обучению банкиров, менеджеров. Институт оказывает профессиональную помощь в распределении продовольствий. Стоит сказать, что финансовый институт не имеет собственных средств для того, чтобы предоставлять техническую поддержку. Он аккумулирует для данной цели средства через фонды, работающие на территории стран ЕС.

Специфика деятельности

Основной формат финансирования ЕБРР - это кредиты и вложение средств в или гарантии. Основной офис организации расположен в Лондоне. Важными участниками объединения выступают не только государства мира, но и Европейское сообщество с Европейским инвестиционным банком. Каждое государство-член организации (всего 58 стран) имеет своего представителя в совете управляющих и в совете директоров. Главное достоинство, которым отличается Европейский банк реконструкции и развития, - это его глубокое знание региона, в котором планируется проводить финансовые операции. Руководство учреждения прекрасно знакомо со всеми сложностями и потенциалами стран, с которыми ведется партнерство. ЕБРР (банк) предлагает свою поддержку только тем государствам, которые следуют рыночной экономике, плюрализму или многопартийной демократии. Очередная сильная сторона института - это умение брать на себя риски, позволяющие существенно расширять границы коммерческого потенциала. ЕБРР отвечает высшему кредитному рейтингу ААА, что дает возможность привлекать капитал на международном рынке на максимально выгодных условиях.

Функции и не только

Международный банк оказывает странам-участникам всестороннюю поддержку при проведении не только структурных, но и отраслевых реформ с демонополизацией и приватизацией включительно, которые направлены на интегрирование частной экономики в мировую экономику. Для реализации данной задачи осуществляется активное содействие.

1. Малым и средним предприятиям помогают в организационных вопросах, в аспекте модернизации и расширения производства, в построении конкурентоспособной политики.
2. Банк способствует мобилизации и иностранного, и национального капитала. Оказывается поддержка в грамотном управлении средствами.
3. Организация способствует инвестированию в производство для создания конкурентоспособности и для улучшения качества жизни, повышения производительности.
4. Помогает в технической подготовке, в финансировании, в реализации проектов, в стимулировании рынка капиталов, в экологически стабильном развитии, в воплощении в реальность масштабных проектов, в которых задействованы одновременно несколько стран-реципиентов.

Приверженность к экологическому аспекту

Помимо многостороннего кредитования, ЕБРР является активным приверженцем экологически чистого процветания. К каждому из проектов банка предъявляются жесткие требования в аспекте Систематически осуществляется финансирование улучшения муниципальных и прочих инфраструктур. Финансово поощряются энергосберегающие технологии. Область ядерной безопасности - еще одна приоритетная сфера деятельности ЕБРР. Россия и некоторые другие страны в данном вопросе находятся у банка под пристальным контролем. Финансовый институт отвечает за распределение фондов, которые созданы с целью минимизации опасностей при работе АЭС в разных регионах мира. Международный банк, работая одновременно со многими странами мира, к каждому государству имеет свой подход. Он не только разрабатывает, но и реализует программы под потребности каждого государства-участника системы.

ЕБРР в Украине

Европейский банк реконструкции и развития является одним из крупнейших инвесторов на территории Украины. Финансовое заведение предлагает свою поддержку в разных отраслях деятельности, в том числе финансовому сектору и небольшим коммерческим компаниям. Приоритетными направлениями для финансового института являются: сельское хозяйство и муниципальные услуги и сфера энергетики, телевизионные коммуникации. Чернобыльский фонд «Укрытие» также находится под контролем ЕБРР. Украина получает помощь от организации в аспекте восстановления Чернобыля, его превращения в абсолютно безопасную и экологически чистую зону.

Фактическая помощь Украине

Главный офис ЕБРР в Украине работает в Киеве. В штат специалистов входят лучшие эксперты разных отраслей экономики. Постоянно поддерживается активный диалог с правительством государства. Большой вклад европейский банк делает в процветание бизнеса и в усовершенствование инвестиционного климата. В 2015 году финансовый институт планирует вложить в проекты по развитию экономики государства порядка 3,5 миллиарда долларов. Средства планируется пустить на украинские трубы, на увеличение количества рабочих мест, на развитие украинских компаний, на инфраструктурные проекты, на образование и медицину. Это будет самое глобальное капиталовложение, которое сможет восстановить государства.

ЕБРР и Россия

ЕБРР на фоне последних событий и экономической ситуации в России представил обновленный, но ухудшенный прогноз развития экономики. В 2015 году, по словам представителей банка, предполагается спад ВВП на порядка 4,8%. Нездоровая инвестиционная обстановка, сформировавшаяся после наложения санкций на государство в 2014 году, только усугубилась снижением стоимости нефти. Потребительский спрос буде снижен из-за обесценивания национальной валюты, из-за увеличения по кредитам. Недоступные розничные ссуды будут неподъемными для простых семей, что станет причиной снижения и так упавшего на 50% в прошлом году спроса. Рушащаяся экономика России наложит в 2015 году негативный отпечаток на развитие таких стран, как Казахстан и Азербайджан, Туркмения и Белоруссия, Армения. По прогнозам ЕБРР, Россия может попасть в куда худшую ситуацию, если цены на нефть продолжат падать, а конфликт с Украиной усугубится.